|
|
|
|
ارزیابی کارآمدی یک شرکت سرمایه‌گذاری بیمه‌ای با استفاده از آزمون کارایی شکل ضعیف
|
|
|
|
|
|
|
|
نویسنده
|
فتاحی شهرام ,ترکمان احمدی معصومه
|
|
منبع
|
پژوهشنامه بيمه - 1390 - دوره : 26 - شماره : 3 - صفحه:129 -154
|
|
چکیده
|
از ابزارهایی که می تواند نقش عمده ای در رونق بورس اوراق بهادار داشته باشد، شرکت-های سرمایه گذاری بیمه است که به علت تامین بخش عمده ای از جریان های منابع مالی اهمیت بسیار زیادی در بازار سرمایه دارند. طبق گفته فاما بازاری کاراست که در آن اطلاعات جدیدالورود به سرعت بر روی قیمت ها تاثیر بگذارند. یکی از راه های بررسی کارایی بازار در سطح ضعیف، برقراری گام تصادفی است. در این مقاله سعی شده است کارایی شرکت سرمایه‌گذاری صنعت بیمه با استفاده از آزمون‌های نسبت واریانس لو و مکینلی، نسبت واریانس چاو و دنینگ، ریچاردسون- اسمیت، بلیر- فرنچ و کانتریراس و بوت استرپ کیم بررسی گردد. نتایج آزمون‌ها دلالت‌بر عدم‌کارایی این شرکت سرمایه‌گذاری صنعت بیمه به شکل ضعیف در فاصله زمانی اردیبهشت‌ماه 1378 تا آبان‌ماه 1389 داشت. بنابراین نتیجه می‌گیریم کارایی در شرکت سرمایه‌گذاری صنعت بیمه برقرار نیست.
|
|
کلیدواژه
|
شرکت سرمایه گذاری صنعت بیمه ,کارایی شکل ضعیف ,فرضیه گام تصادفی ,آزمون نسبت واریانس ,Insurance Industry Investment Company ,Weak-Form Efficiency ,Random Walk Hypothesis ,Variance Ratio Tests
|
|
آدرس
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Authors
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|