اثرات نامتقارن شوک نفتی بر قیمت محصولات کشاورزی: کاربرد رهیافت خود رگرسیو با وقفه‌های گسترده غیرخطی (nardl)

هدف اصلی این مطالعه بررسی رابطه میان قیمت محصولات کشاورزی و شوک نفتی در ایران است. برای این منظور از رهیافت خود رگرسیو با وقفه های گسترده غیرخطی (nardl) استفاده شد زیرا این روش امکان بررسی اثرات نامتقارن قیمت ها را در کوتاه مدت و بلندمدت فراهم می‌کند. در این مطالعه از شاخص بهای تولیدکننده محصولات کشاورزی (به قیمت ثابت سال 1390) به عنوان معیاری از قیمت محصولات کشاورزی استفاده شد. هم‌چنین، برای بررسی ارتباط نامتقارن قیمت نفت با قیمت محصولات کشاورزی از داده های فصلی دوره 1389 (فصل چهارم) تا 1395 (فصل چهارم) استفاده شد. وجود ریشه واحد فصلی و غیر فصلی در متغیرها با استفاده از آزمون ایستایی هگی بررسی شد. نتایج آزمون کرانه رهیافت nardl نشان دادند که رابطه هم‌جمعی میان متغیرهای مورد استفاده شامل قیمت محصولات کشاورزی، قیمت نفت و تولید ناخالص داخلی وجود دارد. هم‌چنین، نتایج برآورد مدل nardl نشان دادند که قیمت محصولات کشاورزی در کوتاه مدت و بلندمدت دارای رفتاری نامتقارن است. بر این اساس، در کوتاه مدت و بلند مدت یک رابطه مثبت و معنی دار میان قیمت محصولات کشاورزی و افزایش قیمت نفت وجود دارد. افزون بر این، یک رابطه مثبت و معنی دار میان کاهش قیمت نفت و قیمت محصولات کشاورزی در کوتاه مدت و بلند مدت برقرار است. هم‌چنین، واکنش قیمت محصولات کشاورزی به شوک مثبت نفتی بیش‌تر از شوک های منفی می باشد

The impacts of asymmetric oil shocks on agricultural commodity price: Application of nonlinear autoregressive distributed lags (NARDL) approach

The main objective of this article is analyzing the relationship between agricultural commodity price and oil shock for Iran. To this end, the nonlinear autoregressive distributed lags (NARDL) approach was employed which allows prices to be tied by asymmetric impact both in the long as well as in the shortrun. Linkages between oil price and agricultural commodity prices are examined using seasonal data for 1389:4 to 1395:4. The bounds test of the NARDL specification suggests the presence of cointegration among the variables, which include the agricultural commodity price, oil price and GDP. The estimated NARDL model affirms the presence of asymmetries in the agricultural product price behavior in both Longrun and shortrun. Therefore, in the long and shortrun, a positive significant relation between oil price increases and agricultural commodity price was found. In addition, the short and longrun significant relation between oil price reduction and the agricultural production price was estimated. Also, the positive oil price shock will result in higher changes in the agricultural commodity price as compared to the oil price reduction shock.