بررسی مقایسه ای کاربرد مدل های معادلات ساختاری و شبکه عصبی در تعیین مدل بهینه پیش بینی جریان های نقدی آتی

هدف: پیش بینی جزء مهمی از فرآیند تصمیم گیری است. از آنجا که وجه نقد از منابع مهم واحد اقتصادی است، نیاز به پیش بینی جریان نقدی در تصمیم های اقتصادی امری مهم و ضروری است. هدف پژوهش حاضر، ارائه مدل بهینه پیش بینی جریان های نقدی براساس رویکردهای معادلات ساختاری و شبکه عصبی است.روش شناسی: برای این پیش بینی از متغیرهای اجزاء تفکیک شده اقلام تعهدی و جریان های نقدی عملیاتی استفاده شد. داده های 137 شرکت پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران طی 1396- 1388 مورد بررسی قرار گرفت. برای الگوی رگرسیونی از نرم افزار ایویوز9 و برای تکنیک مدل یابی معادلات ساختاری از نرم افزار آیموس استفاده شد.یافته ها: یافته های پژوهش نشان می دهد که هر دو مدل معادلات ساختاری و شبکه عصبی با متغیرهای ارائه شده در پژوهش حاضر قابلیت ارائه مدل بهینه مدیریت جریان های نقدی را دارند. با این توضیح که، نتایج حاصل از برازش های مدل های شبکه عصبی نشان می دهد که ساختاری با 16نورون مخفی(با 15متغیر پیش بین کننده) بهترین مدل بهینه مدیریت جریان های نقدی آتی است و این مدل بهینه شبکه عصبی در مقایسه با مدل معادلات ساختاری (با 14متغیر پیش بین کننده) دارای عملکرد بهتر و دقت بیشتری است.دانش افزایی: نکته قابل توجه در این پژوهش این بود که اجزای جریان های نقدی عملیاتی نسبت به اجزای اقلام تعهدی قابلیت پیش بینی جریان های نقدی آتی بیشتری را داشتند.