|
|
|
|
فرضیه وجود چرخه تشدیدشونده نرخ ارز-تورم در ایران: رویکرد Msbvar
|
|
|
|
|
|
|
|
نویسنده
|
صبوری دیلمی محمد حسن ,الهی ناصر ,کیاالحسینی ضیاءالدین ,یوسفی شیخ رباط محمدرضا
|
|
منبع
|
مطالعات و سياستهاي اقتصادي - 1400 - دوره : 8 - شماره : 1 - صفحه:7 -30
|
|
|
|
|
چکیده
|
در این تحقیق رابطه پویای نرخ ارزتورم و همچنین وجود چرخه تشدیدشونده در اقتصاد ایران در دوره زمانی 1381:01 1395:12 با استفاده از رویکرد تغییر رژیم مارکف بیزی در مدل خودتوضیح بردای مورد بررسی قرار گرفته است. بر این اساس وجود دو رژیم متفاوت تورمی(دارای واریانس‌های متفاوت) مورد تاکید قرار گرفته و نتایج توابع کنش واکنش بیانگر وجود رابطه دوطرفه میان متغیرها در رژیم تورمی سطح پایین و یک رابطه انفجاری در رژیم تورمی سطح بالا است. در رژیم تورمی سطح پایین، واکنش تورم به شوک وارد شده به میزان یک انحراف معیار در نرخ ارز، مثبت و کمتر از یک و از طرف دیگر واکنش نرخ ارز به شوک تورمی به میزان یک انحراف معیار نیز مثبت اما برزگتر از حالت قبل است. همچنین رفتار انفجاری این توابع در رژیم تورمی سطح بالا حاکی از آن است که فرضیه چرخه تشدیدشونده در دوره موردبررسی در اقتصاد ایران صادق است.
|
|
کلیدواژه
|
تورم، نرخ ارز، چرخه تشدیدشونده، خودتوضیح برداری همراه با تغییر رژیم مارکف، نمونه گیری گیبس
|
|
آدرس
|
موسسه مطالعات و پژوهش‌های بازرگانی, ایران, دانشگاه مفید, ایران, دانشگاه مفید, ایران, دانشگاه مفید, ایران
|
|
پست الکترونیکی
|
yousefi@mofidu.ac.ir
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Existence of Exchange Rate-Inflation Vicious Circle Hypothesis in Iran: A MSBVAR Approach
|
|
|
|
|
Authors
|
Saboori Deylami Mohammad hassan ,Yousefi sheikh robaat Mohammadreza ,Elahi Nasser ,Kiaalhoseini sayed Zia Aldin
|
|
Abstract
|
This paper examined the dynamic relationship between exchange rate and domestic inflation rate as well as the existence of vicious circle in Iran. The sample covers monthly data from 1381:01 to 1395:12 Solar Hijri (about 2002:04 – 2017:03). The model was estimated using Markov Switching Bayesian VAR approach and Gibbs sampling.The empirical results confirm that there are two inflation regimes that vary in variances. The ImpulseResponse Functions imply that there is a twoway linkage between these variables in the low inflation regime and the explosive behavior was experienced in the high inflation regime. The response of inflation to one standarddeviation shock of the exchange rate is positive and less than unity in low inflation regime. And the reaction of the exchange rate to one standarddeviation shock of inflation is positive too but the later was larger than former. Although the explosive behavior in high inflation regime confirms the vicious circle hypothesis in Iran.
|
|
Keywords
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|