ارائه الگویی از ارزیابی عملکرد بلندمدت بانک‌های تجاری مبتنی بر رویکرد مزیت رقابتی پایدار

در دنیای رقابتی امروز، خلق ارزش برای مشتریان و سهامداران، هدف اصلی شرکت‌ها می‌باشد. اقتصاد به‌هم‌پیوسته جهانی، پارادایم جدید در مفهوم ارزش شرکت از منظر سهامداران پدید آورده است. از طرفی به دنبال پیشرفت فناوری اطلاعات، انتظارات سرمایه‌گذاران از اطلاعات (ارائه اطلاعات که به ارائه خدمات بهتر برای مشتریان و سهامداران ایجاد می کند) و معیارهای کاراتر برای ارزیابی و تصمیم‌گیری بالاتر رفته است. بدین معنی که مشتریان و سهامداران بانک‌ها همواره با پیشرفت فناوری به دنبال ارائه خدماتی هستند که ارزش افزوده و سودآوری برای شرکت داشته باشد. به همین جهت معیارهای مالی راهبردی، بهتر می‌تواند منعکس‌کننده عملکرد مالی سازمان‌ها و مزیت رقابتی پایدار آن‌ها باشد. لذا بر پایه این استدلال، هدف از پژوهش حاضر ارائه الگویی از ارزیابی عملکرد بلندمدت بانک‌های تجاری مبتنی بر رویکرد مزیت رقابتی پایدار است. فرضیه تحقیق نیز با استفاده از نمونه متشکل از 23 بانک تجاری پذیرفته‌شده در بورس اوراق بهادار تهران طی سال‌های 1390 تا 1397 و با بهره‌گیری از مدل رگرسیون چند متغیره موردبررسی قرار گرفت. داده‌های به‌دست‌آمده با استفاده از نرم‌افزار ایویوز نسخه دهم مورد تجزیه‌وتحلیل قرار گرفت. یافته‌های پژوهش حاکی از آن است که عوامل شناسایی شده ارزیابی عملکرد بلندمدت بانک های تجاری از جمله معیار عملکرد مالی (ارزش افزوده اقتصادی) و شاخص‌های سودآوری (کیوتوبین، بازده دارایی و بازده حقوق صاحبان سهام) بر مزیت رقابتی پایدار شرکت تاثیرگذار است.

providing a model for evaluating the long-term performance of commercial banks based on the sustainable competitive advantage approach

in today’s competitive world, creating value for customers and shareholders is the primary goal of companies. the interconnected global economy has created a new paradigm in the concept of corporate value from the perspective of shareholders. on the other hand, it has sought to advance information technology, investor expectations of information (providing information that will provide better service to customers and shareholders), and more efficient benchmarks for higher valuation and decision making. this means that customers and shareholders of banks are always looking for technology that offers value added and profitable services for the company. therefore, strategic financial measures can better reflect the financial performance of organizations and their sustainable competitive advantage. therefore, based on this argument, the purpose of the present study is to provide a model for evaluating the long-term performance of commercial banks based on a sustainable competitive advantage approach. the research hypothesis was also tested by using a sample of 23 commercial banks listed in tehran stock exchange during 2012-2019 using multivariate regression model. the obtained data were analyzed using eviews 10 software. the findings indicate that the identified factors of long-term performance evaluation of commercial banks including financial performance criteria (economic value added) and profitability indices (q_tobin, return on equity and equity return) are effective on firm’s sustainable competitive advantage.