مقایسه مدل سود باقی مانده و مدل اطلاعات خطی در بورس اوراق بهادار تهران

چکیده:این پژوهش به مقایسه مدل های ارزش گذاری سود باقی مانده و مدل اطلاعات خطی در بورس اوراق بهادار تهران پرداخته است. دوره انجام پژوهش 1379 تا 1383 می باشد. این پژوهش بر اساس مدل اولسون (1995)، اولسون (1999) و بارث و همکاران (1999) شکل گرفته است. در این مدل از رگرسیون چند متغیره و داده های مقطعی و تجمعی برای آزمون فرضیه ها استفاده شده است. سوال های مطرح شده شامل 1) آیا مدل اطلاعات خطی مبتنی بر اقلام تعهدی بهتر از مدل سود باقی مانده است.2)آیا مدل اطلاعات خطی مبتنی بر جریان نقدی عملیاتی بهتر از مدل سود باقی مانده است. 3) آیا مدل اطلاعات خطی مبتنی بر جریان نقدی عملیاتی بهتر از مدل اطلاعات خطی مبتنی بر اقلام تعهدی است. نتایج پژوهش نشان داد که قدرت توضیح دهندگی مدل اطلاعات خطی مبتنی بر جریان نقدی عملیاتی از مدل سود باقی مانده و مدل اطلاعات خطی مبتنی بر اقلام تعهدی بهتر است. همچنین، قدرت توضیح دهندگی دو مدل سود باقی مانده و مدل اطلاعات خطی مبتنی بر اقلام تعهدی با یکدیگر برابر است.